ОББ Асет Мениджмънт

Рискът, отнасящ се до инвестирането във финансови активи, е съществуващата възможност действителната възвръщаемост на дадена инвестиция да бъде различна от очакваната. В общоприетия случай, рискът е възможността да се реализира загуба от някоя или дори от всички направени инвестиции.

Активите на ДФ “ОББ Патримониум Земя” се инвестират в книжа с умерено до високо ниво на риск и се поддържа структура на активите в пълно съответствие с ограниченията, наложени от Правилата на ФОНДА, ЗППЦК и подзаконовите нормативни актове по прилагането му.

При осъществяване на дейността по организиране и управление на ДФ “ОББ Патримониум Земя”, Управляващото дружество се стреми към баланс между желанието за възможно най-висока възвръщаемост и съответното ниво на риск.

Основните рискове, на които са изложени инвестициите на фонда са описани подробно в Правилата за управление на риска на ДФ "ОББ Патримониум Земя".

За повече информация инвеститорите могат да се запознаят с Пълния порспект на ДФ "ОББ Патримониум Земя".

За измерител на риска, съгласно одобрената от БАУД методология, е възприет показателят „стандартно отклонение”. Колкото неговата стойност е по-голяма, толкова по-рискова е и инвестицията. Същият е изчислен на база седмични данни за НСА/1 дял за последната 1 календарна година, след което е приведен на годишна база /анюализиран/.

Стандартно отклонение на НСА/1 дял на ДФ "ОББ Патримониум Земя" (на годишна база)

Рискови показатели	Към 31.01.2012 г.
Стандартно отклонение (σ)	3.43 %
Бета-коефициент (β)	0.15
Коефициент на Шарп (Sharpе ratio)	2.14
Tracking error	10.57 %

Стандартно отклонение (σ) – универсално възприет измерител на риска. Колкото неговата стойност е по-голяма, толкова по-рискова е и инвестицията. Същият е изчислен на база седмични данни за НСА/1 дял за последната една календарна година, след което е приведен на годишна база /анюализиран/.

Бета-коефициент (β) – изразява в каква степен доходността от инвестицията е корелирана с доходността на капиталовия пазар, измерена в конкретния случай чрез равнопретеглената доходност на индексите BG REIT и BEFOOD - BE500 FOOD INDEX. При изчислението му са използвани данни за последната една година.

Коефициент на Шарп (Sharpе ratio) – изразява постигнатата доходност над безрисковата такава за единица поет риск. За безрискова доходност е приета осреднената стойност на овърнайт Sofibor за последната една година. Коефициентът на Шарп се получава като от доходността на фонда за последната една година се извади безрисковата доходност и полученото се раздели на риска, измерен чрез стандартното отклонение.

Tracking error – измерва колко тясно доходността на фонда „следва” доходността на индекса, приет за бенчмарк. Представлява стандартното отклонение на разликите на доходността на фонда и равнопретеглената доходност на индексите BG REIT и BEFOOD - BE500 FOOD INDEX, изчислено на база дневни данни за НСА/1 дял за последната една календарна година, след което показателят е приведен на годишна база /анюализиран/.