Horizon KBC Defensive Responsible Investing комбинира инвестиции в акции, облигации и други активи, като обичайно се стреми към 30% експозиция в акции и 70% в облигации. Разпределението може да се отклонява от тези целеви нива. Дяловата компонента е инвестирана в световна селекция от акции, които могат да бъдат от всеки регион, сектор или тема.

Horizon KBC Defensive Responsible Investing е активно управляван в съответствие със следният бенчмарк: 30% MSCI All Countries World Net Return Index - 35% JPM EMU Government Bonds Investment Grade all Maturities Total Return Index - 35% iBoxx Euro Corporates – Total Return Index (www.msci.com). Въпреки това, целта на фонда не е да репликира бенчмарка. Композицията на бенчмарка се взема предвид при конструиране на портфейла на фонда.

Бенчмаркът също се използва за да се определи механизма за ограничаване на риска на фонда. Този механизъм се стреми да ограничи отклонението на доходността на фонда спрямо бенчмарка. Очакваното отклонение в дългосрочен план (грешка при следването) от бенчмарка за този фонд е 1.5%.

Horizon KBC Defensive Responsible Investing може да прибегне до ограничена употреба на деривати*. Това означава, че фондът може да използва деривати за да постигне инвестиционните си цели (например, за да увеличи или намали експозицията си към един или повече пазарни сегменти в съответствие с инвестиционната стратегия) или да неутрализира чувствителността на портфейла към пазарни фактори (като хеджира валутен риск, например). 

Фондът преследва целите на отговорното инвестиране въз основа на дуалистичен подход: методология за негативен скрининг и методология за позитивен подбор. Негативното проучване означава, че фондът не може да инвестира в активи, издадени от емитенти, които са изключени въз основа на критерии за изключване (например за тютюн, хазартни дейности и оръжия важат определени прагове на оборота). Повече информация за политиката на изключване можете да намерите на www.kbc.be/investment-legal- documents > Exclusion policies for Responsible Investing.

Методологията за положителен подбор е комбинация от цели за портфейла и насърчаване на устойчивото развитие. Целите за портфейла се основават на намаляване на интензитета на парниковите газове и подобряване на ESG характеристиките спрямо неговия бенчмарк. Устойчивото развитие се подкрепя чрез инвестиране в облигации, които финансират зелени и/или социални проекти и в емитенти, които допринасят за постигането на целите за устойчиво развитие на ООН. Повече информация за методологията за положителен подбор и конкретните цели на фонда можете да намерите на www.kbc.be/investment-legal-documents > Investment policy for Responsible Investing funds и в приложението към проспекта на този фонд.